企業(yè)開展境外投資，事先需要知曉哪些政策性文件？

層面，可關(guān)注《辦公廳轉(zhuǎn)發(fā)國家發(fā)展改革委 商務(wù)部 人民銀行 外交部關(guān)于進(jìn)一步引導(dǎo)和規(guī)范境外投資方向指導(dǎo)意見的通知》（國辦發(fā)〔2017〕74號）；

國家發(fā)展改革委層面，請關(guān)注《企業(yè)境外投資管理辦法》（國家發(fā)展改革委令第11號）、《國家發(fā)展改革委關(guān)于發(fā)布企業(yè)境外投資管理辦法配套格式文本（2018年版）的通知》（發(fā)改外資〔2018〕252號）和《關(guān)于發(fā)布境外投資敏感行業(yè)目錄（2018年版）的通知》（發(fā)改外資〔2018〕251號）等。

其他部門層面，請咨詢相應(yīng)部門。

Q2

哪些類型的投資活動(dòng)屬于《企業(yè)境外投資管理辦法》（國家發(fā)展改革委令第11號，以下稱11號令）所稱境外投資？

根據(jù)11號令第二條，境外投資是指中華人民共和國境內(nèi)企業(yè)（以下稱投資主體）直接或通過其控制的境外企業(yè)，以投入資產(chǎn)、權(quán)益或提供融資、擔(dān)保等方式，獲得境外所有權(quán)、控制權(quán)、經(jīng)營管理權(quán)及其他相關(guān)權(quán)益的投資活動(dòng)。投資活動(dòng)主要包括但不限于下列情形：

獲得境外土地所有權(quán)、使用權(quán)等權(quán)益；

獲得境外自然資源勘探、開發(fā)特許權(quán)等權(quán)益；

獲得境外基礎(chǔ)設(shè)施所有權(quán)、經(jīng)營管理權(quán)等權(quán)益；

獲得境外企業(yè)或資產(chǎn)所有權(quán)、經(jīng)營管理權(quán)等權(quán)益；

新建或改擴(kuò)建境外固定資產(chǎn)；

新建境外企業(yè)或向既有境外企業(yè)增加投資；

新設(shè)或參股境外股權(quán)投資基金；

通過協(xié)議、信托等方式控制境外企業(yè)或資產(chǎn)。

11號令所稱企業(yè)，包括各種類型的非金融企業(yè)和金融企業(yè)。

11號令所稱控制，是指直接或間接擁有企業(yè)半數(shù)以上表決權(quán)，或雖不擁有半數(shù)以上表決權(quán)，但能夠支配企業(yè)的經(jīng)營、財(cái)務(wù)、人事、技術(shù)等重要事項(xiàng)。

Q3

11號令第二條“投入資產(chǎn)、權(quán)益或提供融資、擔(dān)保等”，其中“資產(chǎn)、權(quán)益”的范圍是什么？

11號令中的“資產(chǎn)、權(quán)益”包括貨幣、證券、實(shí)物、技術(shù)、知識產(chǎn)權(quán)、股權(quán)、債權(quán)等各類資產(chǎn)、權(quán)益。

Q4

11號令中“境內(nèi)企業(yè)直接開展的境外投資”是指投資主體以什么形式開展的境外投資？

11號令中“境內(nèi)企業(yè)直接開展的境外投資”是指境內(nèi)投資主體直接投入資產(chǎn)、權(quán)益或提供融資、擔(dān)保的境外投資。例如，境內(nèi)企業(yè)A直接新建或收購境外企業(yè)B；境內(nèi)企業(yè)A將資產(chǎn)、權(quán)益注入境外子公司a或?yàn)閍提供融資擔(dān)保，由a新建或收購境外企業(yè)B。

Q5

投資主體在港澳臺(tái)地區(qū)投資是否屬于境外投資？

根據(jù)11號令第六十二條，投資主體直接或通過其控制的企業(yè)對香港、澳門、臺(tái)灣地區(qū)開展投資的，參照11號令執(zhí)行；投資主體通過其控制的香港、澳門、臺(tái)灣地區(qū)企業(yè)對境外開展投資的，參照11號令執(zhí)行。

Q6

境內(nèi)自然人在境外設(shè)立企業(yè)或開展其他境外投資項(xiàng)目，是否適用11號令？

根據(jù)11號令第六十三條，境內(nèi)自然人直接對境外開展投資不適用11號令，境內(nèi)自然人通過其控制的境外企業(yè)或香港、澳門、臺(tái)灣地區(qū)企業(yè)對境外開展投資的，參照11號令執(zhí)行。

境內(nèi)外商投資企業(yè)開展境外投資，是否需要按照11號令履行有關(guān)手續(xù)

是。

Q8

投資主體應(yīng)在境外投資項(xiàng)目進(jìn)展到哪一步時(shí)履行核準(zhǔn)或備案手續(xù)？

根據(jù)11號令第三十二條，屬于核準(zhǔn)、備案管理范圍的項(xiàng)目，投資主體應(yīng)當(dāng)在項(xiàng)目實(shí)施前取得項(xiàng)目核準(zhǔn)文件或備案通知書。

11號令所稱項(xiàng)目實(shí)施前是指投資主體或其控制的境外企業(yè)為項(xiàng)目投入資產(chǎn)、權(quán)益（已按照11號令第十七條辦理核準(zhǔn)、備案的項(xiàng)目前期費(fèi)用除外）或提供融資、擔(dān)保之前。

Q9

境外投資項(xiàng)目核準(zhǔn)文件或備案通知書有效期為多久？

根據(jù)11號令第三十五條，境外投資項(xiàng)目的核準(zhǔn)文件和備案通知書有效期2年。如確需延長有效期的，投資主體應(yīng)當(dāng)在有效期屆滿的30個(gè)工作日前向出具該項(xiàng)目核準(zhǔn)文件或備案通知書的機(jī)關(guān)提出延長有效期的申請。

Q10

企業(yè)開展境外投資，事先需要知曉哪些政策性文件？

根據(jù)11號令第三十四條，已核準(zhǔn)、備案的境外投資項(xiàng)目，發(fā)生下列情形之一的，投資主體應(yīng)當(dāng)在有關(guān)情形發(fā)生前向出具該項(xiàng)目核準(zhǔn)文件或備案通知書的機(jī)關(guān)提出變更申請：

1. 投資主體增加或減少；

2. 投資地點(diǎn)發(fā)生重大變化；

3. 主要內(nèi)容和規(guī)模發(fā)生重大變化；

4. 中方投資額變化幅度達(dá)到或超過原核準(zhǔn)、備案金額的20％，或中方投資額變化1億美元及以上；

5. 需要對項(xiàng)目核準(zhǔn)文件或備案通知書有關(guān)內(nèi)容進(jìn)行重大調(diào)整的其他情形。